計算分析題
1.某企業根據公司的具體情況測算的現金最低控制額為20000元，現金流量的標準差為2100元。每日持有現金的機會成本為0.
04‰，**與現金的每次轉換成本為250元。目前的現金持有額為120000元。
要求：（1）根據隨機模型計算現金回歸線和最高控制線的現金持有量。（保留整數）
（2）根據第（1）問的計算結果判斷該企業是否需要賣出或購進有價**，轉換額為多少？
2.某公司目前的年度賒銷收入為5500萬元，總成本4850萬元（其中，固定成本1000萬元），信用條件為（n／30），資金成本率為10％。該公司為擴大銷售，擬定了a、b兩個信用條件方案（一年按360天計算）。
a方案：將信用條件放寬到（n／60），預計壞賬損失率為4％，收賬費用80萬元，預計賒銷收入會增加10%。
b方案：將信用條件放寬為（2／10，1／20，n／60），預計賒銷收入會增加20%，估計約有70％的客戶（按賒銷額計算）會利用2％的現金折扣，10％的客戶會利用1％的現金折扣，平均壞賬損失率為3％，收賬費用60萬元。
要求：計算a、b兩個方案的稅前損益，並確定該公司應選擇何種信用條件方案。
3.已知巨集達公司每年需要甲材料36000噸，單位進價每噸150元，每次訂貨成本1250元，每噸甲材料每年儲存成本10元。
要求：（1）計算甲材料的經濟訂貨量；
（2）計算經濟訂貨量的相關存貨成本；
（3）計算最優訂貨批數；
（4）若一年生產週期為300天，據以往經驗，甲材料從發出訂單到貨物驗收完畢一般需要的交貨期為3天，企業建立的保險儲備為200噸，則該材料的再訂貨點為多少？
【答案】（1）現金回歸線+l+20000=47445（元）
最高控制線h= 3r-2l=3×47445-2×20000=102335（元）
（2）由於目前持有的現金額大於最高控制線102335元，所以應購進有價**。購進有價**的數額為：120000-47445=72555（元）
2. 【答案】變動成本率=（4850-1000）/5500=70%
b方案的平均收賬天數=10×70%+20×10%+60×20%=21（天）
因為b方案的稅前損益大於a方案，所以應選擇b方案。
3. 【答案】（1）甲材料的經濟訂貨量：
eoq==3000（ 噸 ）
tic==30000（元）
（3）最優訂貨批數=36000/3000=12（次）
（4）甲材料平均每日耗用量=36000÷300=120（噸/天）
再訂貨點=120×3+200=560（噸）
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