1、 第一種付款方案支付款項的現值是20萬元；
第二種付款方案p＝4×（p/a，10%，7）×（p/f，10%，2）＝16.09（萬元）
第三種付款方案 p＝3×（p/a，10%，8）＋4×（p/f，10%，9）+5×（p/f，10%，10）
＝19.63（萬元）
2、(1)最佳現金持有量==180000（元）
(2)交易成本=7200000/180000×225=9000(元) 機會成本=180000/2×10%=9000(元
(3)最佳現金管理總成本=9000+9000=18000(元
3、 (1)最佳現金持有量=[(2×250000×500)/10%]1/2=50000(元)
(2)最佳現金管理總成本=(2×250000×500×10%)1/2=5000(元)
轉換成本=250000/50000×500=2500(元) 持有機會成本=50000/2×10%=2500(元)
(3)有價**交易次數=250000/50000=5(次)
4、2023年12月31日的餘額＝5000×（f/a,10%,4）×（1＋10％）
5、1）計算2023年應收賬款天數：應收賬款次數=2000/［（200+400）］÷2=6.67次
應收賬款周轉天數=360/6.67=54天
2）計算2023年存貨周轉天數：存貨周轉次數=1600/ ［（200+600）］÷2=4次
3）計算2023年年末流動負債和速動資產餘額：
年末速動資產/年末流動負債=1.2
（年末速動資產-400）/年末流動負債= 0.7 ——推出年末速動資產=960萬
年末流動負債＝？
4）計算2023年年末流動比率：流動比率=（年末速動資產+年末存貨）/年末流動負債
6、1）2023年股利支付率＝500/1000＝50％
2）2023年公司留存利潤＝1200×（1－50％）＝600（萬元）
3）2023年自有資金需要量＝1000×80%＝800（萬元）
1.某企業向銀行借款100萬元，企業要求按照借款總額的10%保留補償性餘額，並要求按照貼現法支付利息，借款的利率為6%，則借款實際利率為7.14%
2.某企業**的年度賒銷額為600萬元，應收賬款週期為30天，變動成本率為60%，資金成本率10%，則應收賬款的機會成本為3萬元。
3.某企業與銀行商定的周轉信貸額為800萬元，年利率2%，承諾費率為0.5%，年度內企業使用了500萬元，平均使用10個月，則企業本年度應向銀行支付的承諾費為1.92萬元。
4.如果企業一定期間內的固定生產成本和固定財務費用均不為零，則由上述因素共同作用而導致的槓桿效應屬於總槓桿
5.某企業預計下期財務槓桿係數為1.5，本期息稅前利潤為450萬元，則本期實際利息費用為150萬元。
6.最能反映上市公司財務管理目標實現程度的是每**價
7.影響速動比率可信性的最主要因素是應收賬款的變現能力
8.企業採用剩餘股利政策進行收益分配的主要優點是降低綜合資金成本
1.某項年金前三年沒有流入，從第四年開始每年年末流入1000元共計4次，假設年利率為8％，則該遞延年金現值的計算公式正確的是1000×[（p/a,8%,7）－（p/a,8%,3）]
和1000×（f/a,8%,4）×（p/f,8%,7）
2.影響企業財務管理的經濟環境因素主要包括經濟週期、經濟發展水平、經濟政策
3.在事先確定資本規模的前提下，吸收一定比例的負債成本可能產生的結果有降低企業資本成本、降低企業財務風險、加大企業財務風險
4.下列公式正確的是風險收益率＝風險價值係數×標準離差率、投資總收益率＝無風險收益率＋風險收益率、投資總收益率＝無風險收益率＋風險價值係數×標準離差率
5.籌資的動機有、設立性動機、擴張性動機、調整性動機、混合性動機
6.可以用於財務分析的方法是趨勢分析法、比率分析法、因素分析法
7.下列各項中屬於轉移風險的措施的是業務外包、合資和計提存貨減值準備
8.物價持續上公升、企業資產的流動性較弱、企業盈餘不穩定會導致企業採取低股利政策
9.投資決策應遵循的原則包括、相關性原則、可操作性原則、科學性原則
10.企業降低經營風險的途徑一般有增加銷售量和降低變動成本
1.在合夥制企業中，普通合夥人對企業債務負有無限責任，而有限合夥人對企業的債務責任則以其出資額為限。
2.利率不僅包含時間價值，而且也包含風險價值和通貨膨脹補償率。
3.與長期負債融資相比，短期負債融資的資金成本低但風險大。
4.即付年金的現值係數是在普通年金的現值係數的基礎上係數＋1，期數－1得到的。
5.**股利增加了股東在企業中的**數量，因此，同時增加了股東在企業中享有的權益總額
6.與長期負債融資相比，短期負債融資的資金成本低但風險大。
7.我國有關的法規規定，企業吸收無形資產的出資額一般不得超過註冊資金的20%。
8.貝塔係數用來衡量資產的系統風險，因此，其值越大說明資產風險越大，預期收益也越大
9.公司通過發放**股利，實際上等同於變相發行**。
10.由於財務**資訊具有明顯的模糊性和不確定性，因此，對於財務**資訊容易存在虛假陳述。
1、對於加強現金收支管理的辦法如下：（1）加速收款：可以建立多個收款中心；設立專用信箱；（2）控制現金支出：延緩應付款的支付，使用現金「浮游量」；（3）力爭現金流量同步
3、單項資產風險衡量的步驟大致如下：
（1）確定概率分布；（2）計算期望值；（3）計算標準離差；（4）計算標準離差率；（5）計算風險收益率
4、影響股東財富最大化目標實現的因素包括以下幾方面：（1）企業的報酬率；（2）企業的風險；（3）投資專案；（4）資本結構；（5）股利分配政策。
5、財務分析包括的具體內容如下：（1）分析企業的財務狀況；（2）分析企業的經營成果；（3）分析企業現金流動情況；（4）企業管理水平分分析；（5）分析企業的發展趨勢；（6）企業未來價值**。
財務管理學複習
2011年4月財務管理學複習提綱 第一章財務管理總論 1 財務管理的目標優缺點 單 多選擇 2 財務管理的原則 單 多選擇 3 財務管理的職能 單 多選擇 4 資金運動的環節 單 多選擇 5 財務管理的內容 單 多選擇 第二章資金時間價值和投資風險價值 1 貨幣時間價值，年金終值和現值的計算，複利終...
財務管理學複習
一 財務管理的概念 一 財務 1.定義 存在於企業生產經營過程中，體現著企業與各個方面經濟利益關係的資本執行系統。2.性質 財務的經濟屬性和社會屬性 3.財務活動 以現金收支為主的資金收支活動。4.財務關係 企業在組織財務活動過程中與各有關方面之間的經濟利益關係。二 財務管理 一 定義 財務管理是指...
財務管理學複習筆記
第一章財務管理總論 1 資金運動的經濟內容 資金籌集。籌集資金是資金運動的起點，是投資的必要前提。資金投放。投資是資金運動的中心環節。資金耗費。資金的耗費過程又是資金的積累過程。資金收入。資金收入是資金運動的關鍵環節。資金分配。資金分配是一次資金運動過程的終點，又是下一次資金運動過程開始的前奏。2 ...