第五章投資
第五節長期股權投資
（2023年會計準則修訂版）
一、長期股權投資的確認
（一）長期股權投資的定義
長期股權投資，是指投資方對被投資單位實施控制、重大影響的權益性投資，以及對其合營企業的權益性投資。
（二）長期股權投資的範圍
長期股權投資的實質是長期權益性投資。長期股權投資包括以下幾個方面：
1.投資方能夠對被投資單位實施控制的權益性投資，即對子公司投資。
2.投資方與其他合營方一同對被投資單位實施共同控制且對被投資單位淨資產享有權利的權益性投資，即對合營企業投資。共同控制，是指按照相關約定對某項安排所共有的控制，並且該安排的相關活動必須經過分享控制權的參與方一致同意後才能決策。
3.投資方對被投資單位具有重大影響的權益性投資，即對聯營企業投資。
（三）長期股權投資的型別
長期股權投資依據對被投資單位產生的影響，分為三種型別：
1. 控制。控制是指投資方擁有對被投資單位的權力，通過參與被投資單位的相關活動而享有可變回報，並且有能力運用對被投資單位的權力影響其回報金額。（可參見書上p139控制的形式）
（1）投資方擁有多數表決權的權力。表決權是對被投資方經營計畫、投資方案、年度財務預算方案和決算方案、利潤分配方案和彌補虧損方案、內部管理機構的設定、聘任或解聘公司經理及確定其報酬、公司的基本管理制度等事項進行表決而持有的權利。表決權比例通常與其出資比例或持股比例是一致的，但公司章程另有規定的除外。
通常情況下，當被投資方的相關活動由持有半數以上表淺權的投資方決定，或者主導被投資方相關活動的管理層多數成員（管理層決策由多數成員表決通過）由持有半數以上表決權的投資方聘任時，無論該表決權是否行使，持有被投資方過半數表決權的投資方擁有對被投資方的權力，但下述兩種情況除外：
一是存在其他安排賦予被投資方的其他投資方擁有對被投資方的權力。例如，存在賦予其他方擁有表決權或實質性潛在表決權的合同安排，且該其他方不是投資方的**人時，投資方不擁有對被投資方的權力。
二是投資方擁有的表決權不是實質性權利。例如，有確鑿證據表明，由於客觀原因無法獲得必要的資訊或存在法律法規的障礙，投資方雖持有半數以上表決權但無法行使該表決權時，該投資方不擁有對被投資方的權力。
（2）投資方持有被投資方半數或以下表決權，但通過與其他表決權持有人之間的協議能夠控制半數以上表決權。投資方自已持有的表決權雖然只有半數或以下，但通過與其他表決權持有人之間的協議使其可以持有足以主導被投資方相關活動的表決權，從而擁有對被投資方的權力。該類協議安排需確保投資方能夠主導其他表決權持有人的表決，即，其他表決權持有人按照投資方的意願進行表決，而不是投資方與其他表決權持有人協商並根據雙方協商一致的結果進行表決。
（3）投資方擁有多數表決權但沒有權力。確定持有半數以上表決權的投資方是否擁有權力，關鍵在於該投資方現時是否有能力主導被投資方的相關活動。當其他投資方現時有權力能夠主導被投資方的相關活動，且其他投資方不是投資方的**人時，投資方就不擁有對被投資方的權力。
當表決權不是實質性權利時，即使投資方持有被投資方多數表決權，也不擁有對被投資方的權力。例如，被投資方相關活動被**、法院、管理人、接管人、清算人或監管人等其他方主導時，投資方雖然持有多數表決權，但也不可能主導被投資方的相關活動。被投資方自行清算的除外。
（4）持有被投資方半數或半數以下表決權。持有半數或半數以下表決權的投資方（或者雖持有半數以上表決權，但表決權比例仍不足以主導被投資方相關活動的投資方，本部分以下同），應綜合考慮下列事實和情況，以判斷其持有的表決權與相關事實和情況相結合是否賦予投資方擁有對被投資方的權力。
2. 共同控制。共同控制是指按照相關約定對某項安排所共有的控制，並且該安排的相關活動必須經過分享控制權的參與方一致同意後才能決策。
相關活動，是指對某項安排的回報產生重大影響的活動。某項安排的相關活動應當根據具體情況進行判斷，通常包括商品或勞務的銷售和購買、金融資產的管理、資產的購買和處臵、研究與開發活動以及融資活動等。
如果所有參與方或一組參與方必須一致行動才能決定某項安排的相關活動，則稱所有參與方或一組參與方集體控制該安排。在判斷是否存在共同控制時，應當首先判斷所有參與方或參與方組合是否集體控制該安排，其次再判斷該安排相關活動的決策是否必須經過這些集體控制該安排的參與方一致同意。如果存在兩個或兩個以上的參與方組合能夠集體控制某項安排的，不構成共同控制。
合營安排分為共同經營和合營企業。共同經營，是指合營方享有該安排相關資產且承擔該安排相關負債的合營安排。合營企業，是指合營方僅對該安排的淨資產享有權利的合營安排。
3. 重大影響。重大影響是指對乙個企業的財務和經營政策有參與決策的權力，但並不能夠控制或者與其他方一起共同控制這些政策的制定。
投資方對被投資單位具有重大影響的權益性投資，即對聯營企業投資。
實務中，較為常見的重大影響體現為在被投資單位的董事會或類似權力機構中派有代表，通過在被投資單位財務和經營決策制定過程中的發言權實施重大影響。投資方直接或通過子公司間接持有被投資單位20%以上但低於50%的表決權時，一般認為對被投資單位具有重大影響，除非有明確的證據表明該種情況下不能參與被投資單位的生產經營決策，不形成重大影響。在確定能否對被投資單位施加重大影響時，一方面應考慮投資方直接或間接持有被投資單位的表決權股份，同時要考慮投資方及其他方持有的當期可執行潛在表決權在假定轉換為對被投資單位的股權後產生的影響，如被投資單位發行的當期可轉換的認股權證、股份期權及可轉換公司債券等的影響。
企業通常可以通過以下一種或幾種情形來判斷是否對被投資單位具有重大影響：
（1）在被投資單位的董事會或類似權力機構中派有代表。在這種情況下，由於在被投資單位的董事會或類似權力機構中派有代表，並相應享有實質性的參與決策權，投資方可以通過該代表參與被投資單位財務和經營政策的制定，達到對被投資單位施加重大影響。
（2）參與被投資單位財務和經營政策制定過程。這種情況下，在制定政策過程中可以為其自身利益提出建議和意見，從而可以對被投資單位施加重大影響。
（3）與被投資單位之間發生重要交易。有關的交易因對被投資單位的日常經營具有重要性，進而一定程度上可以影響到被投資單位的生產經營決策。
（4）向被投資單位派出管理人員。在這種情況下，管理人員有權力主導被投資單位的相關活動，從而能夠對被投資單位施加重大影響。
（5）向被投資單位提供關鍵技術資料。因被投資單位的生產經營需要依賴投資方的技術或技術資料，表明投資方對被投資單位具有重大影響。
存在上述一種或多種情形並不意味著投資方一定對被投資單位具有重大影響。企業需要綜合考慮所有事實和情況來做出恰當的判斷。
二、長期股權投資的計量
長期股權投資的計量包括長期股權投資的初始計量、後續計量和期末計量。
（一）長期股權投資的初始計量
長期股權投資初始計量是長期股權投資出事投資成本的計量。
1.企業合併形成的長期股權投資初始計量。企業合併，是指將兩個或兩個以上單獨的企業合併成乙個報告主體的交易事項。
企業合併形成的長期股權投資，應分別同一控制下控股合併與非同一控制下控股合併確定其初始投資成本。。非同一控制下控股合併是指參與合併的各方在合併前後不受同一方或相同的多方最終控制的合併。
（1）同一控制下企業合併形成的長期股權投資的初始計量。同一控制下企業合併，合併方以支付現金、轉讓非現金資產或承擔債務方式作為合併對價的，。
被合併方在合併日的淨資產賬面價值為負數的，長期股權投資成本按零確定，同時在備查簿中予以登記。如果被合併方在被合併以前，是最終控制方通過非同一控制下的企業合併所控制的，則合併方長期股權投資的初始投資成本還應包含相關的商譽金額。長期股權投資的初始投資成本與支付的現金、轉讓的非現金資產及所承擔債務賬面價值之間的差額，應當調整資本公積（資本溢價或股本溢價）；資本公積（資本溢價或股本溢價）的餘額不足衝減的，依次衝減盈餘公積和未分配利潤。
實際支付的價款或對價中包含的已宣告但尚未發放的現金股利或利潤，作為應收專案處理，不作為取得長期股權投資的成本。合併方發生的審計、法律服務、評估諮詢等中介費用以及其他相關管理費用，於發生時計人當期損益。與發行權益***作為合併對價直接相關的交易費用，應當衝減資本公積（資本溢價或股本溢價），資本公積（資本溢價或股本溢價）不足衝減的，依次衝減盈餘公積和未分配利潤。
與發行債務***作為合併對價直接相關的交易費用，應當計入債務***的初始確認金額。
合併方以發行權益性**作為合併對價的，，按發行股份的面值總額作為股本，長期股權投資的初始投資成本與所發行股份面值總額之間的差額，應當調整資本公積（資本溢價或股本溢價）；資本公積（資本溢價或股本溢價）不足衝減的，依次衝減盈餘公積和未分配利潤。
（2）非同一控制下企業合併形成的長期股權投資的初始計量。非同一控制下的控股合併中，購買方應當以合併成本作為長期股權投資的初始投資成本。
在購買日，購買方應當區別兩種情況確定合併成本。①通過一次交換交易實現的企業合併，企業合併成本包括購買方付出的資產、發生或承擔的負債、發行的權益***或債務***的公允價值之和。②企業通過多次交易分步實現非同一控制下企業合併的，在編制個別財務報表時，應當按照原持有的股權投資的賬面價值加上新增投資成本之和，作為改按成本法核算的初始投資成本。
實際支付的價款或對價中包含的已宣告但尚未發放的現金股利或利潤，作為應收專案處理，不作為取得長期股權投資的成本。購買方為企業合併發生的審計、法律服務、評估諮詢等中介費用以及其他相關管理費用，應於發生時計入當期損益；購買方作為合併對價發行的權益***或債務***的交易費用，應當計人權益***或債務***的初始確認金額。
企業合併中支付非貨幣性資產為對價的，，所支付的非貨幣性資產在購買日的公允價值與其賬面價值的差額應作為資產處置，區別情況：①支付存貨為對價的，應當視同存貨銷售處理，按照公允價值確認銷售收入，同時按照賬面價值結轉銷售成本。②支付固定資產、無形資產為對價的，應當視同固定資產、無形資產處置處理，按其資產公允價值與賬面價值的差額計入營業外收入或營業外支出。
③支付長期股權投資為對價的，應當視同長期股權投資處置處理，按其資產公允價值與賬面價值的差額計入投資收益。
長期股權投資
一 同一控制下的企業合併，合併方應當以被合併方的賬面價值為基礎對長期股權投資進行初始計量。合併對價的賬面價值與長期股權投資的入賬價值差額調整資本公積，資本公積不足衝減的，調整留存收益。合併方為進行企業合併發生的各項直接相關費用，包括為進行企業合併而支付的審計費用 評估費用 法律服務費用等，應當於發生...
長期股權投資
1 對子公司投資 投資企業能夠對被投資單位實施控制的權益性投資。二者之間必須有投資關係 二者之間必須有控制關係。是指乙個企業能夠決定另乙個企業的財務和經營政策，並能據以從另乙個企業的經營活動中獲取利益的權力。控制 持股過半 非常手段 即投資企業對被投資單位是否具有實質控制權。可以通過以下一種或幾種情...
長期股權投資賬務處理
第五節長期股權投資 一 長期股權投資概述 長期股權投資包括企業持有的對其子公司 合營企業及聯營企業的權益性投資以及企業持有的對被投資單位不具有有控制 共同控制或重大影響，且在活躍市場中沒有 公允價值不能可靠計量的權益性投資。長期股權投資的核算範圍和核算方法 1 持有比例 50 控制關係，子公司 2 ...